隨著3月份的過(guò)去，今年的第一個(gè)季度已經(jīng)成為往事，基金業(yè)績(jī)也新鮮出爐，可謂幾家歡喜幾家愁。與此同時(shí)，基金市場(chǎng)又迎“打折季”，3月以來(lái)，陸續(xù)有基金管理人發(fā)布公告，降低旗下相關(guān)基金產(chǎn)品費(fèi)率。宣布“調(diào)價(jià)”的眾多基金產(chǎn)品中， 債券型基金數(shù)量不少，成為降費(fèi)攬客的主力軍。

　　數(shù)字經(jīng)濟(jì)成一季度最強(qiáng)主線(xiàn)

　　一季度行情收官，今年來(lái)，大盤(pán)震蕩上行，公募基金展現(xiàn)出較為穩(wěn)定的賺錢(qián)能力。數(shù)據(jù)顯示，截至3月31日，全市場(chǎng)17000余只基金(不同份額未合并)中，82.73%的基金實(shí)現(xiàn)正收益。共計(jì)115只基金今年來(lái)凈值漲超30%，36只基金凈值漲超40%。

　　在ChatGPT的帶動(dòng)下，數(shù)字經(jīng)濟(jì)成為季度最強(qiáng)主線(xiàn)，游戲、信創(chuàng)、傳媒主題基金在一季度交出一份亮眼成績(jī)單。其中，游戲主題類(lèi)ETF成為基金圈“最亮的仔”，暫時(shí)領(lǐng)跑全市場(chǎng)基金。其中華夏中證動(dòng)漫游戲ETF以59.83%的業(yè)績(jī)領(lǐng)跑一季度，華泰柏瑞中證動(dòng)漫游戲ETF、國(guó)泰中證動(dòng)漫游戲ETF、國(guó)泰中證滬港深動(dòng)漫游戲ETF等基金今年以來(lái)凈值漲超50%；押注信創(chuàng)板塊的主動(dòng)權(quán)益基金業(yè)績(jī)也“狂飆”，其中網(wǎng)紅蔡嵩松管理的諾安積極回報(bào)A以近50%的業(yè)績(jī)暫時(shí)領(lǐng)跑主動(dòng)權(quán)益基金。

　　基金管理人齊發(fā)費(fèi)率優(yōu)惠公告

　　與此同時(shí)，近日，多家基金管理人紛紛發(fā)布公告表示旗下產(chǎn)品進(jìn)行費(fèi)率打折。且大多在公告中提到，此舉是為了更好地滿(mǎn)足廣大投資者的理財(cái)需求。

　　3月29日，天治基金發(fā)布公告表示，自3月30日起，對(duì)通過(guò)公司直銷(xiāo)柜臺(tái)申購(gòu)天治轉(zhuǎn)型升級(jí)混合的所有投資者開(kāi)展費(fèi)率優(yōu)惠活動(dòng)。其中，申購(gòu)金額小于100萬(wàn)元的標(biāo)準(zhǔn)申購(gòu)費(fèi)率為1.5%，折后費(fèi)率為0.15%;大于等于100萬(wàn)元、小于200萬(wàn)元的區(qū)間內(nèi)，折后費(fèi)率為0.1%;大于等于200萬(wàn)元、小于500萬(wàn)元的區(qū)間內(nèi)，折后費(fèi)率為0.07%。申購(gòu)金額大于500萬(wàn)元?jiǎng)t按每筆1000元計(jì)算。

　　國(guó)金基金也發(fā)布公告表示，特定投資者在公司直銷(xiāo)柜臺(tái)申購(gòu)（含轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)入）國(guó)金量化多因子股票、國(guó)金量化多策略靈活配置混合等即可享受申購(gòu)費(fèi)率調(diào)整至原費(fèi)率的1折優(yōu)惠，若折扣前的原申購(gòu)費(fèi)率為固定費(fèi)用，也可享有原費(fèi)率1折優(yōu)惠。

　　當(dāng)日，還有華寶基金、易方達(dá)基金等15家基金管理人紛紛發(fā)布旗下基金通過(guò)直銷(xiāo)渠道“打折”或參與代銷(xiāo)機(jī)構(gòu)費(fèi)率優(yōu)惠的公告。短短一周時(shí)間，陸續(xù)有42家基金公司發(fā)布公告稱(chēng)，擬對(duì)旗下部分產(chǎn)品進(jìn)行費(fèi)率優(yōu)惠，降費(fèi)情況大多集中于申購(gòu)費(fèi)率及贖回費(fèi)率。

　　“基金公司對(duì)旗下基金降費(fèi)讓利，其主要目的是吸引更多投資者，提高產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力�！蔽沂幸患疑虡I(yè)銀行工作人員介紹，降低費(fèi)率可以降低投資者成本。直觀(guān)來(lái)看，基金降低費(fèi)率對(duì)投資者和基金公司來(lái)說(shuō)都是利好，會(huì)吸引更多的投資者進(jìn)入市場(chǎng)，提高市場(chǎng)的流動(dòng)性和穩(wěn)定性。

　　一級(jí)債基成降費(fèi)“主力軍”

　　基金市場(chǎng)迎來(lái)“打折季”，業(yè)績(jī)表現(xiàn)承壓的債券型基金引人關(guān)注。數(shù)據(jù)顯示，截至3月31日，今年開(kāi)年以來(lái)已經(jīng)有19只債券型基金降費(fèi)攬客（份額合并計(jì)算），降費(fèi)力度最大的產(chǎn)品費(fèi)率直接降低40個(gè)BP，管理費(fèi)率是原費(fèi)率的4折左右。比如，華安雙債添利、匯添富年年利、中海純債、國(guó)壽安保尊享等多只產(chǎn)品，今年管理費(fèi)從0.7%降為0.3%。富國(guó)中債-1-3年國(guó)開(kāi)債，從0.2%降到0.15%，降到了指數(shù)債基的最低水平。

　　談及債基密集降低管理費(fèi)的現(xiàn)象，一位公募債基經(jīng)理表示，一是從行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)看，隨著產(chǎn)品規(guī)模擴(kuò)張和同質(zhì)化產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)激烈，債基降低管理費(fèi)是大勢(shì)所趨，也是各家公募提升產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力的一種方式；二是響應(yīng)監(jiān)管號(hào)召，提升基金行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的應(yīng)有之義；三是在去年四季度債市調(diào)整、債基收益承壓背景下，降低管理費(fèi)也是增厚投資收益的方法。

　　去年年末，債券市場(chǎng)“地震”，相關(guān)的理財(cái)、基金產(chǎn)品被大量波及，直至今年一季度才現(xiàn)穩(wěn)勢(shì)，新發(fā)債券型產(chǎn)品明顯降溫，同時(shí)贖回仍在發(fā)生。3月份以來(lái)，已經(jīng)有東海基金、德邦基金、華安基金、中信保誠(chéng)基金旗下債基產(chǎn)品出現(xiàn)大額贖回。

　　“在去年四季度債市調(diào)整、債基收益承壓背景下，債券型基金降低管理費(fèi)是大勢(shì)所趨，成了‘補(bǔ)充’投資收益的一個(gè)方法�！鄙鲜鋈耸勘硎�，從投資群體來(lái)看，債券型基金的持有人更多的是機(jī)構(gòu)投資者。密集降低管理費(fèi)也是為了提升產(chǎn)品業(yè)績(jī)和競(jìng)爭(zhēng)力，吸引資金留下來(lái)。

　　而從產(chǎn)品類(lèi)型看，年內(nèi)宣布降低管理費(fèi)的債券型基金中，一級(jí)債基的數(shù)量最多，達(dá)到了10只。數(shù)據(jù)顯示，目前全市場(chǎng)391只一級(jí)債基的平均管理費(fèi)率為0.44%，0.4%及以下管理費(fèi)的產(chǎn)品數(shù)量占比約60%。

　　上海證券基金評(píng)價(jià)研究中心高級(jí)分析師孫桂平認(rèn)為，公募基金作為普惠金融的典型代表，同時(shí)債券基金又是規(guī)模第二大基金類(lèi)型，債券基金降低管理費(fèi)將減少投資者持有成本，惠及更多投資者。

　　業(yè)內(nèi)人士建議，投資者應(yīng)該理性看待基金降低費(fèi)率的情況，根據(jù)自己的風(fēng)險(xiǎn)承受能力、投資目標(biāo)和投資期限等因素，選擇合適的基金產(chǎn)品，同時(shí)，投資者也需要注意基金公司的信譽(yù)度和管理能力等因素，以確保投資更加穩(wěn)健。

　　惠州日?qǐng)?bào)記者劉乙端